Coste de Cancelación del Swap: Por Qué es Abusivo y Cómo Recuperarlo
El coste de cancelación anticipada del swap es una de las partidas que más daño causa al cliente y, al mismo tiempo, una de las principales causas de nulidad del contrato. La STS 669/2018 lo declara expresamente: la falta de información sobre el coste de cancelación es causa autónoma de nulidad. En este artículo te explicamos por qué y cómo recuperar lo pagado.
Qué es el coste de cancelación del swap
Cuando un cliente quiere salirse de un swap antes de su vencimiento natural, el banco le exige el pago de una «liquidación por cancelación anticipada» o mark-to-market. Esta cantidad representa el valor financiero residual del contrato para la parte que cancela, en el momento de la cancelación.
En términos simples: si cuando cancelas los tipos siguen siendo desfavorables para ti, el banco calcula cuánto «dejaría de ganar» durante el resto de la vida del contrato y te lo cobra de golpe. Por eso, el coste de cancelación en swaps hipotecarios de 200.000 € con varios años por delante puede alcanzar 30.000 o 50.000 euros. En swaps empresariales grandes, 150.000 euros o más.
Por qué la falta de información sobre el coste es abusiva
La clave no es que exista el coste de cancelación (inherente a la naturaleza del producto), sino que el banco:
- No explicó al cliente con antelación que existiría tal coste.
- No le proporcionó una fórmula o una estimación de posibles escenarios.
- No le informó de que el coste podía alcanzar cifras muy elevadas.
- Presentó el swap como un producto que el cliente podría cancelar «cuando quisiera».
- Ocultó que el coste estaba diseñado para beneficiar sistemáticamente al banco.
Esta asimetría informativa vicia el consentimiento del cliente. Si hubiera sabido que salirse anticipadamente podía costarle decenas de miles de euros, probablemente nunca habría firmado.
La doctrina de la STS 669/2018
El Tribunal Supremo, en su Sentencia 669/2018 de 30 de noviembre, declaró con claridad que:
«La omisión de información sobre el coste real de cancelación anticipada constituye un déficit informativo autónomo, suficiente por sí mismo para declarar la nulidad del contrato por error vicio del consentimiento, con independencia de otros eventuales incumplimientos del deber de información.»
Es decir, aunque el banco hubiera cumplido razonablemente con el resto de deberes MiFID, la ausencia de información clara sobre el coste de cancelación basta para anular el contrato.
Qué pasa con el coste de cancelación cuando se anula el swap
Si obtienes sentencia favorable de nulidad, el artículo 1303 del Código Civil ordena la restitución recíproca. Esto significa que el banco debe devolver:
- Todas las liquidaciones negativas pagadas durante la vida del swap.
- El coste de cancelación anticipada si lo pagaste.
- Cualquier comisión asociada al producto.
- Los intereses legales desde cada cargo.
Y tú devuelves únicamente las liquidaciones positivas (si las hubo), también con intereses legales. El neto es casi siempre muy favorable al cliente.
Estrategia: ¿cancelar o esperar al vencimiento?
Esta es una de las decisiones más importantes que debes tomar con tu abogado. Depende de varios factores:
| Situación | Opción recomendada |
|---|---|
| Swap con 1-2 años por delante y liquidaciones pequeñas | Esperar al vencimiento natural |
| Swap con 5+ años por delante y liquidaciones muy altas | Evaluar cancelación + reclamación posterior |
| Swap ya cancelado hace menos de 4 años | Reclamar ya (plazo no caducado) |
| Swap vivo que acaba de cumplir 4 años sin liquidaciones positivas | Reclamar con swap activo |
En cualquier caso, reclamar el swap no impide su cancelación posterior, ni viceversa. Lo importante es la cronología exacta de liquidaciones y la fecha de cualquier acto interruptivo del plazo.
¿Has pagado un coste de cancelación desproporcionado?
Analizamos si puedes recuperarlo junto con todas las liquidaciones negativas.
